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许多机构投资者都会问量化投资交易者是如何从哲学上来解释交易策略的理论表现和实际表现？系统开发者和交易者也可以从哲学的角度去解释自己的交易系统和交易策略。
那么在这时我们就可以先不考虑资金在各系统间的分布。通过这种从哲学角度的分析，我们就可以将交易策略落到实处。可以在进行实盘交易之前从价格风险管理或者逻辑的角度来找出系统中存在的缺陷。接下来我们就来看一下都包括哪些内容？
一、整体交易的哲学
整体量化投资哲学通常包括一些交易的原理以及策略的理论基础。比如说，我们的交易策略是试图去抓住了哪一种市场形态。为什么该策略就可以在未来行情中获得类似的表现。
二、流动性风险
在这部分的内容中，往往包含关于交易所用到的关于市场流动性的所有假设。其中必须包含佣金以及滑点的全部细节。
三、测试数据的时间长度
这部分的内容通常可以向潜在的投资者解释数据测试做需要的市场。交易者要能够明确这样的测试历史数据长度已经包含了市场中会出现的所有型态。比如：牛市、熊市、趋势市和振荡市。另外，测试用的历史数据也一定能产生足够数量的交易。
四、持仓时间和平均空仓时间
这部分主要是对平均持仓时间的假设。一般情况下我们可对盈利头寸以及亏损头寸的持有时间进行估计。如果交易者能够对这部分内容有非常准确的把握，那么有时就能够帮助交易者去发现市场行情特质的变化。平均空仓时间可以帮助交易者准确了解账户交易的活跃程度。与头寸持有时间相同，它同样对识别市场特质的变化有所裨益。
五、最大连续亏损次数
所有的交易者在执行量化投资策略时，都必须做好承受连续亏损的心理准备。这个数据同时也可以帮助交易者去判断市场的性质变化。并对调整系统还是放弃系统做出最准确的判断。
六、止损
止损的重要性已经是一个老生常谈的话题。止损主要可以分为两种，一种是基于建仓时资金的固定百分比；另一种是固定的金额。如果交易者采用固定金额的方式，那么在市场出现波动性增加或者减少时，就要看一下是否需要调整这个金额。
七、价格风险管理
这部分内容中应该包括资产最大回调的判断，同时又系统超过最大回调的心理准备和系统止损的设置。那么对于交易者来说一定要考虑的是交易系统的最大回调不能够超过制定的最大回调一旦出现违背了制定的最大回调，那么肯定会导致基金清算程序的启动。
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